私募(mù)大佬葛卫东(dōng)的持股动向，一向备受(shòu)投资(zī)者关注。4月29日，随着A股上市公司2022年年报和2023年一季报(bào)披露收官(guān)，葛(gé)卫(wèi)东的最(zuì)新持股动(dòng)向(xiàng)清(qīng)晰地呈现(xiàn)在(zài)投资者面前。

　　期(qī)货(huò)日报(bào)记(jì)者(zhě)梳理A股上市公司2022年年报发现，葛(gé)卫东在(zài)8家上市公司前十(shí)大流(liú)通股东或前(qián)十大(dà)股东名单中现身。与2022年三季(jì)报相(xiāng)比，葛卫东从(cóng)安恒信(xìn)息前十大流通股东名单中退出(chū)，减持了兆易创(chuàng)新(xīn)、奇安信、贝特(tè)瑞、容(róng)百科技(jì)、绿(lǜ)的谐波，对科大讯飞、移远通信的(de)持股(gǔ)保持不变(biàn)，湘(xiāng)电股份是唯一(yī)的新进股（2022年11月通过定增入股）。截(jié)至2022年年底，葛卫东(dōng)持股市(shì)值约43.32亿元(yuán)，较2022年9月底小幅(fú)减少(shǎo)0.23亿(yì)元(yuán)。

　　上市公司一(yī)季(jì)报显示，葛(gé)卫东出现在9家(jiā)上市公司前十大流通股(gǔ)东(dōng)或前十大股东名单中(zhōng)。与2022年年报(bào)相(xiāng)比(bǐ)，葛卫东在(zài)短(duǎn)暂退(tuì)出后，再次出(chū)现(xiàn)在安恒信息前十大(dà)流通(tōng)股东名(míng)单中(zhōng)，减(jiǎn)持了容百科技、绿的(de)谐波，对兆易(yì)创新(xīn)、科大讯飞、奇安信、贝(bèi)特瑞、湘电(diàn)股份(fèn)、移远通信的持股(gǔ)保持(chí)“按(àn)兵不动”。截至2023年3月底，葛卫东(dōng)持股市(shì)值约57.57亿元(yuán)，较2022年年(nián)底大增14.25亿元实属和属实区别在哪，实属与属实的区别，即便剔(tī)除(chú)新(xīn)进(jìn)股安恒信息的(de)影响，其持股(gǔ)市值也(yě)增(zēng)加了11.38亿元。

　　从2013年开始，葛(gé)卫东开始(shǐ)频频出现(xiàn)在(zài)A股上(shàng)市公司(sī)前(qián)十大流通股东或前十大股(gǔ)东名单中(zhōng)，参与方式包括定增、二级市场买(mǎi)入等。从持仓(cāng)风格上来看，葛卫东偏爱成长股，尤其是科技股，例如(rú)软件、半导体等(děng)行(xíng)业，买(mǎi)入后(hòu)往往长期(qī)持有。

　　在2023年(nián)一季报中，兆(zhào)易(yì)创(chuà实属和属实区别在哪，实属与属实的区别ng)新(xīn)和科大讯飞(fēi)是(shì)葛卫(wèi)东的前两大重仓股(gǔ)，分别为芯片和AI龙头(tóu)股，期末持(chí)股市值分别为21.34亿元和13.82亿元，较2022年(nián)年底分别(bié)增(zēng)加了3.41亿(yì)元(yuán)和(hé)6.70亿元，浮盈合计增加(jiā)10.11亿(yì)元(yuán)。由于一季度葛卫东对这两只(zhǐ)股(gǔ)票的持仓保持不变，市值的大增可谓“躺赚”。

　　今年一(yī)季度，ChatGPT火爆出(chū)圈，AI概念(niàn)股受(shòu)到市场(chǎng)追捧。作为(wèi)AI龙头股(gǔ)，早在2017年(nián)四(sì)季(jì)度，葛(gé)卫东便(biàn)出现在(zài)科大(dà)讯飞前十(shí)大股东名单中，到2020年二季度末，持股数量达5110.17万股，创出峰值(zhí)，持股(gǔ)比例为2.33％。随后，葛(gé)卫东开(kāi)启了减持(chí)模式，从2020年(nián)四季度至2022年(nián)三季度，在8个季度中，有7个季度进行(xíng)了减持操作，累(lèi)计减(jiǎn)持(chí)2940.34万股，持股比例降(jiàng)至0.93％。

　　今年一季度，科大讯(xùn)飞股(gǔ)价从33元(yuán)/股一线启动，随(suí)后(hòu)一路(lù)拉(lā)升，累计涨幅高达93.97％，成为炙手可热的(de)大(dà)牛股。4月初(chū)，科大(dà)讯飞(fēi)股价继续上行，4月4日盘中一(yī)度突(tū)破70元/股关(guān)口，触及70.10元/股(gǔ)的(de)历史新高。

　　作为第二(èr)大(dà)重仓(cāng)股，科大讯飞是今年一(yī)季度葛(gé)卫东持(chí)股市值(zhí)大涨的最大“功臣”。截至(zhì)今(jīn)年(nián)一季(jì)度末，葛(gé)卫(wèi)东持有2169.83万(wàn)股科大讯飞股票(piào)，尽(jǐn)管持股数量较2022年年底保(bǎo)持不(bù)变，但得益于今(jīn)年一季度股价暴涨，持股市值快速抬升，共增加了6.70亿元，较2022年年底接近翻番(fān)。

　　与(yǔ)一路狂飙的股价相比(bǐ)，科大讯飞(fēi)一季度业绩表现惨淡。一(yī)季报显示，报告(gào)期内，科大讯飞营业(yè)收入28.88亿元，较去年同期下降17.64％；归属于上市(shì)公司(sī)股东的净利润与扣(kòu)除非经常性(xìng)损益的净利(lì)润分别为(wèi)-0.58亿元和-3.38亿元，同比分别下降152.26％和331.82％。

　　科大讯飞解释(shì)称，公司业(yè)绩下滑的原(yuán)因有三方面：第一(yī)，由于(yú)去年12月(yuè)份和今(jīn)年1月份特殊的社会经济客观环境，当(dāng)期无法(fǎ)推进项目进(jìn)程(chéng)和合同签署(shǔ)等工作，随后又面临春(chūn)节假期，较多大项目在一季度的(de)签单、实施、交(jiāo)付(fù)、验收等工(gōng)实属和属实区别在哪，实属与属实的区别作进程出(chū)现(xiàn)了延迟，影(yǐng)响了收入的实现进(jìn)度(dù)。第二，公司2019年(nián)被列入美(měi)国实体清单(dān)，2022年10月7日被再次极(jí)限(xiàn)施压，从供应链到相关的合(hé)同签署(shǔ)需要调(diào)整的(de)过程，经(jīng)过去年四季度(dù)和今年一季度(dù)的努力，主要调(diào)整已基本完成。第三，面对(duì)认(rèn)知智能技术(shù)阶(jiē)跃带(dài)来的重大机遇，公司依托(tuō)认(rèn)知智能全国(guó)重点(diǎn)实(shí)验室的长期积累(lèi)，于2022年12月15日启动了“1+N认知智能(néng)大模型专项攻(gōng)关”，将于2023年(nián)5月6日正式发布(bù)讯飞星(xīng)火(huǒ)大模(mó)型，攻关项目的(de)新(xīn)增投入一定程度上影(yǐng)响了当(dāng)期(qī)利润。

　　虽(suī)然一季度业绩(jì)下滑，但(dàn)对于未来，科大讯飞(fēi)并(bìng)不悲(bēi)观。科大讯飞认为，基(jī)于公司在国(guó)产(chǎn)替(tì)代和业务开拓上的进展，预计从(cóng)二(èr)季(jì)度(dù)开始将(jiāng)实现收入和毛利(lì)正向增长(zhǎng)，并有(yǒu)信心实现全年高质(zhì)量增长(zhǎng)的目标(biāo)。

　　兆易创新是葛卫(wèi)东第一(yī)大重仓股，也是其(qí)长(zhǎng)期持有的股(gǔ)票(piào)之一，早在(zài)2018年二季度便(biàn)开(kāi)始(shǐ)布(bù)局。截至今年一季(jì)度末(mò)，葛(gé)卫东持(chí)有(yǒu)1749.45万(wàn)股兆易创新股(gǔ)票，占(zhàn)总(zǒng)股(gǔ)本的(de)2.62％，较(jiào)去年年(nián)底没(méi)有变(biàn)化(huà)。不过，从2021年三季(jì)度至2022年四季度，葛(gé)卫东连续6个季度减持兆易创(chuàng)新，减(jiǎn)持数量分(fēn)别为382.64万股(gǔ)、357.56万(wàn)股(gǔ)、19.83万(wàn)股(gǔ)、372.93万股、23.99万股、44.80万(wàn)股，合计(jì)减持1156.95万股。

　　股(gǔ)价表现上，在(zài)去年10月(yuè)底下探两年低位77.50元/股后，兆易创新股(gǔ)价逐(zhú)渐走出低(dī)谷，开(kāi)启阶段性涨势(shì)，今年4月初一度(dù)触及(jí)9个月高位143.33元/股。去年四季(jì)度和今年一季度，兆易(yì)创新股(gǔ)价分(fēn)别上(shàng)涨(zhǎng)9.30％和(hé)19.06％。

　　与科大讯飞类(lèi)似，虽然(rán)一季度(dù)兆易创新股(gǔ)价大涨，但业绩也下滑明显(xiǎn)。一季报(bào)显示，今(jīn)年一季度，兆易创新营业收入(rù)13.41亿元，同比下降39.85％；净利润1.50亿元(yuán)，同比下降(jiàng)78.13％。

　　对于(yú)营业(yè)收入的下滑，兆(zhào)易(yì)创新(xīn)称，芯片产(chǎn)品市场需(xū)求下降，本季度营业(yè)收入同(tóng)比减少(shǎo)8.88亿元(yuán)。其中(zhōng)存储芯片业务(wù)收入同比减少4.61亿元，微控制器业务收入同(tóng)比(bǐ)减少3.56亿(yì)元(yuán)，传感器业务(wù)收入同比减(jiǎn)少0.47亿元。

　　对于净(jìng)利润的下滑(huá)，兆易创新解释(shì)称，主(zhǔ)要(yào)原因(yīn)是芯片产品(pǐn)市场需求减少(shǎo)，公司营业收(shōu)入同比下降(jiàng)，毛利率下降(jiàng)，导致毛利润同比减(jiǎn)少。

　　当然，葛(gé)卫东也并非(fēi)在每只股票上都能精准出(chū)击(jī)、一击制胜，甚至在部(bù)分股票上被套牢(láo)。以新能源(yuán)概(gài)念股容百科技为例，葛卫东(dōng)在2022年三(sān)季度建(jiàn)仓(cāng)464.42万股后，容百(bǎi)科技股价却(què)一(yī)路走低，去(qù)年四季(jì)度和今年一季度分(fēn)别下跌18.30％和(hé)0.51％。进入4月份，容百科技股(gǔ)价仍未摆(bǎi)脱低迷态势(shì)，4月25日盘中(zhōng)最低(dī)触(chù)及60.91元/股，创两年(nián)最(zuì)低(dī)位。

　　伴随股价的下行和浮亏的增加(jiā)，葛卫(wèi)东也(yě)在去年四(sì)季度和今年一季度分别减持容百(bǎi)科技61.19万股和16万股，共(gòng)减持77.19万股，截(jié)至一季度末，持股市值为2.65亿元，在(zài)半年内缩水超(chāo)30％。

未经允许不得转载：腾众软件科技有限公司 实属和属实区别在哪，实属与属实的区别